Στις αγορές με 15ετές ομόλογο βγαίνει η Ελλάδα

Πρεμιέρα στις αγορές κάνει η Ελλάδα για πρώτη φορά μετά τις εκλογές και ο Οργανισμός Διαχείρισης Δημοσίου Χρέους «βγαίνει» με έκδοση 15ετούς ομολόγου, με στόχο την άντληση κοντά στο 1 δισ. ευρώ. Μεγάλο ενδιαφέρον θα έχει το ύψος των προσφορών και με τις αποδόσεις στην ευρωζώνη να αυξάνονται, καθώς το ελληνικό 10ετές βρίσκεται τις τελευταίες ημέρες πάλι πάνω από το 4%. Το στοίχημα είναι πόσο ακριβά θα δανειστεί το ελληνικό Δημόσιο, όπου αυτή τη στιγμή η απόδοση του ομολόγου είναι υπό διαπραγμάτευση στην περιοχή του 4%, όταν στην έκδοση του 2020 είχε κουπόνι 1,875%.

Το οικονομικό επιτελείο έχει προγραμματίσει επιθετικές κινήσεις στη διαχείριση χρέους κατά το δεύτερο εξάμηνο του έτους και τέσσερις επανεκδόσεις ομολόγων. Στον σχεδιασμό για το δεύτερο μισό του 2023 βρίσκονται πλάνα για τακτικά ραντεβού της Ελλάδας με τις αγορές και η πρόωρη αποπληρωμή μνημονιακών δανείων. Παρά το γεγονός ότι ο φετινός στόχος για τον δανεισμό έχει ήδη καλυφθεί με την άντληση περίπου 7 δισ. ευρώ, το ταμειακό μαξιλάρι των άνω 35 δισ. ευρώ πρόκειται να ενισχυθεί με επανεκδόσεις, οι οποίες μπορεί να ξεπεράσουν τα 2 δισ. ευρώ. Ο ΟΔΔΗΧ – πέραν της σημερινής έκδοσης του 15ετούς – έχει προγραμματίσει δημοπρασίες με επανεκδόσεις για τις 19 Ιουλίου, τις 20 Σεπτεμβρίου, τις 18 Οκτωβρίου και τις 15 Νοεμβρίου και στοχεύει στη βελτίωση της λειτουργίας της δευτερογενούς αγοράς των ελληνικών κρατικών ομολόγων.

Επαναγορά

Ο ΟΔΔΗΧ ανακοίνωσε ότι έδωσε εντολή στις BNP Paribas, BofA Securities, Deutsche Bank, Goldman Sachs Bank Europe SE, JP Morgan και Εθνική Τράπεζα ως Joint Lead Managers για μια νέα 15ετή έκδοση με ωρίμανση στις 18 Ιουλίου 2038. Ταυτόχρονα θα τρέξουν διαδικασία προσφοράς για την επαναγορά δύο τίτλων του ελληνικού Δημοσίου και πρόκειται για τον τίτλο με επιτόκιο 3,45% λήξης το 2024 και αυτόν με επιτόκιο 3,375% λήξης το 2025. Αμφότερες οι κινήσεις προγραμματίζονται για το άμεσο μέλλον ανάλογα με τις συνθήκες της αγοράς και για τους δύο τίτλους προσφέρει τιμή επαναγοράς 100,150. Οι κάτοχοι των δύο αυτών ομολόγων θα μπορούν να τα ανταλλάξουν με τους νέους 15ετείς τίτλους που εκδίδει το ελληνικό Δημόσιο.