Ηπια κέρδη στο φίνις για το Χρηματιστήριο

Την ώρα που οι επενδυτές διεθνώς έχουν τα μάτια τους στραμμένα στην πορεία των επιτοκίων αναζητώντας τα επίπεδα κορύφωσής τους, το Χρηματιστήριο της Αθήνας με τις συναλλαγές στα χαμηλά επίπεδα των 44 εκατ. ευρώ και τους επενδυτές να τηρούν στάση αναμονής, έκλεισε χθες με τη βοήθεια ορισμένων τίτλων μεγάλης κεφαλαιοποίησης προς το τέλος των συναλλαγών με ήπια κέρδη (+0,67%).

Από τους επιμέρους δείκτες, τη μεγαλύτερη άνοδο σημείωσαν οι δείκτες των Τροφίμων (+1,98%), Βιομηχανικών Προϊόντων (+1,76%) και Ταξιδιών (+1,37%), ενώ τις μεγαλύτερες απώλειες οι δείκτες των Ασφαλειών (-2,56%) και της Ακίνητης Περιουσίας (-1,64%). Συνολικά 46 μετοχές σημείωσαν κέρδη έναντι 43 που υποχώρησαν, με τη μεγαλύτερη άνοδο να σημειώνουν οι Μύλοι Κεπενού (+8,77%) και Frigoglass (+3,31%) και τη μεγαλύτερη πτώση οι μετοχές των Sato (-20,00%) και Επίλεκτος (-12,61%).

Τα κέρδη των Alpha Bank  (+2,11%) και  Coca-Cola HBC (+2,01%) και η άνοδος άνω του 1% των Μυτιληναίος, ΟΠΑΠ, Εθνική, Ελβάλ Χαλκόρ, ΟΛΠ και Quest στήριξαν την αγορά, ενώ στη μικρότερη κεφαλαιοποίηση ξεχώρισε η άνοδος των μετοχών των  Entersoft, Intertech, Autohellas, Epsilon Net και Πετρόπουλος.

Με απώλειες έκλεισαν οι μετοχές της κατηγορίας MEZZ και συγκεκριμένα η Galaxy και η Sunrise, που συμπλήρωσαν τρεις συνεχόμενες πτωτικές συνεδριάσεις, αλλά και η Phoenix και Cairo Mezz, ενώ από σήμερα στον δείκτη τιμών Εναλλακτικής Αγοράς θα εισαχθούν οι μετοχές των Galaxy Cosmos Mezz και Sunrisemezz.

H απόφαση του Αρείου Πάγου να απαγορεύσει στους διαχειριστές μη εξυπηρετούμενων δανείων (servicers) να ανακτούν το οφειλόμενο ποσό για λογαριασμό των funds και των τραπεζών που κατέχουν έχει ως αποτέλεσμα, σύμφωνα με την Axia Ventures, να ενεργοποιήσει ένα μικρό μέρος (περίπου 5 δισ. ευρώ) των εγγυήσεων από τον «Ηρακλή», οδηγώντας τον λόγο χρέους προς ΑΕΠ στο 170% φέτος αντί για 160% που ήταν οι αρχικές εκτιμήσεις, να δυσχεραίνει τις συνθήκες για μια πιθανή ανανέωση του «Ηρακλή» («Sunrise III», «Frontier II») μετά τη λήξη του και να επιβαρύνει αρνητικά την εύλογη αξία των εισηγμένων μετοχών Mezzanine, συμπεριλαμβανομένων των δύο νέων (Galaxy Cosmos της Alpha Βank και Sunrise της Τράπεζας Πειραιώς).

Η τελική πορεία και το σχετικό χρονοδιάγραμμα της υπόθεσης είναι ασαφές, με την Ολομέλεια του Αρείου Πάγου να αναμένεται ωστόσο να λάβει την τελική απόφαση, αλλά αυτό συνεπάγεται πως οι πλειστηριασμοί των servicers (περίπου 20%-40% των εισπράξεων) παγώνουν προσωρινά.

ΑΞΙΩΜΑΤΟΥΧΟΙ. Σύμφωνα πάντως με αξιωματούχους με γνώση των διαδικασιών, με βάση τα σημερινά δεδομένα, το χρέος της γενικής κυβέρνησης αναμένεται να κλείσει στα 355 δισ. ευρώ φέτος και με το ονομαστικό ΑΕΠ στα 210 δισ. ευρώ, ο λόγος χρέους προς ΑΕΠ θα υποχωρήσει στο 169% του ΑΕΠ (από 206% το 2020). Ωστόσο η Eurostat πιέζει να μπουν στο χρέος οι συνολικές εγγυήσεις των 18,7 δισ. ευρώ του Δημοσίου στο πλαίσιο του προγράμματος «Ηρακλής» και αν αυτό λάβει τελικά χώρα μπορεί να μην επηρεάζει τις δανειακές ανάγκες, το συνολικό χρέος της Ελλάδας ωστόσο αναμένεται να αυξηθεί κατά 9% του ΑΕΠ και από το 169% του ΑΕΠ να κλείσει τελικά στο 178% του ΑΕΠ για το 2022.

ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΑΚΕΣ. Την πρώτη θέση στην κατάταξη των χρηματιστηριακών εταιρειών διατήρησε η Πειραιώς ΑΕΠΕΥ για τον μήνα Οκτώβριο, με μερίδιο αγοράς της τάξεως του 22%, ενώ στη δεύτερη θέση βρέθηκε η Eurobank Equities με μερίδιο 18,02% και στην τρίτη η Euroxx Χρηματιστηριακή με μερίδιο  14,02%. Στο δεκάμηνο Ιανουαρίου – Οκτωβρίου, η Πειραιώς ΑΕΠΕΥ ήταν επίσης πρώτη, με μερίδιο αγοράς 23,5%, με την Eurobank Equities να ακολουθεί με μερίδιο 17,18% και την Euroxx Χρηματιστηριακή με 12,46% να βρίσκεται στην τρίτη θέση. Να σημειωθεί, τέλος, πως την επανέναρξη τού από 18/10/2022 προγράμματος αγοράς ίδιων ομολογιών αποφάσισε η B&F ΑΒΕΕ Ενδυμάτων.