Η «διπλή απειλή» και ο στόχος των €1,3 δισ.

Με ετήσιο ρυθμό άνω του 80% έτρεξαν οι εκταμιεύσεις στεγαστικών δανείων τους πρώτους τέσσερις μήνες της φετινής χρονιάς, διαμορφούμενες στη ζώνη των 350 εκατ. ευρώ. Πρόκειται για μια ενίσχυση που καθιστά απολύτως εφικτό τον στόχο των τραπεζών για νέες χορηγήσεις 1,2-1,3 δισ. ευρώ το 2022. Κι αυτό διότι το ήμισυ της εκτιμώμενης αύξησης των 350 εκατ. ευρώ σε σχέση με πέρυσι έχει ήδη «πιαστεί» και μάλιστα σε μια περίοδο που παραδοσιακά τα νούμερα κινούνται σε χαμηλά επίπεδα.

Είναι χαρακτηριστικό ότι για πρώτη φορά μετά τη «χρυσή» για την κτηματική πίστη δεκαετία του 2000, το ξεκίνημα μιας χρονιάς μπορεί να συγκριθεί με το τέλος της αμέσως προηγούμενης, που αποτελεί πάντα το πιο παραγωγικό διάστημα για τις τράπεζες. Συγκεκριμένα, τα νέα δάνεια της περιόδου Ιανουάριος – Απρίλιος 2022 είναι χαμηλότερα κατά μόλις 10% από το τελευταίο τετράμηνο του 2021 έναντι πτώσης της τάξης του 50%-60% που καταγράφεται συνήθως.

Τραπεζική πηγή μιλώντας στα «ΝΕΑ» σημειώνει πάντως ότι «η εγχώρια αγορά είναι τόσο ρηχή σήμερα, που δεν θα πρέπει να μας εκπλήσσουν τέτοιες μεταβολές». Υποστηρίζει δε πως δύο είναι οι βασικοί κίνδυνοι για την ανακοπή αυτής της πορείας. Πρώτον, η επιδείνωση της εισοδηματικής κατάστασης των νοικοκυριών λόγω πληθωρισμού και δεύτερον η άνοδος των επιτοκίων.

Οπως αναφέρει, προς το παρόν δεν υπάρχουν ενδείξεις για ανακοπή της τρέχουσας δυναμικής, απλά τον Απρίλιο απλά καταγράφηκε επιβράδυνση του ρυθμού ανόδου των νέων αιτήσεων. Ενδεχομένως αυτό να οφείλεται εν μέρει στις πολλές αργίες του περασμένου μήνα, ενώ δεν αποκλείεται να έπαιξε ρόλο και η επιδείνωση της κατάστασης στο μέτωπο της ακρίβειας. “Ο στόχος μας πάντως για το 2022 δεν έχει αλλάξει» υποστηρίζει.

Ανοδος στα επιτόκια. Η δεύτερη πηγή κινδύνου αφορά τα επιτόκια. Σύμφωνα με την ίδια πηγή, το κόστος δανεισμού για τις τράπεζες έχει ενισχυθεί υπέρμετρα από την αρχή του χρόνου, καθιστώντας σε ορισμένες περιπτώσεις ακόμη και ζημιογόνα ορισμένα προγράμματα. Στο πλαίσιο αυτό, προχωρούν σε προς τα πάνω αναπροσαρμογές των σταθερών επιτοκίων, κάτι που συμβαίνει για πρώτη φορά από το λανσάρισμα των συγκεκριμένων προϊόντων.

Υπενθυμίζεται πως πρόκειται για δάνεια με σταθερές δόσεις από 5 έως και 30 χρόνια, μέσω των οποίων ο πελάτης γνωρίζει εξαρχής το κόστος εξυπηρέτησης της οφειλής του, ακόμη και για το σύνολο της διάρκειας αποπληρωμής. Το γεγονός αυτό, σε συνδυασμό με το ελκυστικό ύψος των επιτοκίων, τα έχει καταστήσει πρώτα στις επιλογές των δανειοληπτών. Το 2021, σύμφωνα με τα στοιχεία της Τράπεζας της Ελλάδος, περισσότεροι από 7 στους 10 επέλεξαν σταθερό επιτόκιο για τουλάχιστον 3 έτη, ενώ πάνω από τους μισούς έλαβαν χρηματοδότηση με σταθερές δόσεις για διάστημα 10 ετών και άνω.

Ωστόσο, πλέον έφτασε η ώρα των αυξήσεων, οι οποίες σε αυτόν τον κύκλο αναπροσαρμογής κινούνται στην περιοχή των 20 με 40 μονάδων βάσης. Η Τράπεζα Πειραιώς έχει ήδη ανεβάσει τα επιτόκια από τις αρχές του μήνα και την περασμένη Δευτέρα σε ανάλογη κίνηση προχώρησε η Eurobank. Από την άλλη πλευρά, η Alpha Bank έκανε γνωστό πως θα αυξήσει τα επιτόκια στις αρχές Ιουλίου, ενώ σύντομα αναμένεται και η αντίστοιχη κίνηση της Εθνικής Τράπεζας.

Τραπεζικές πηγές τονίζουν ότι παρά ταύτα τα σταθερά επιτόκια παραμένουν ελκυστικά και δεν θα αποτελέσουν εμπόδιο στην ανάπτυξη της στεγαστικής πίστης. Εκτός κι αν οι συνθήκες επιδεινωθούν ραγδαία και οι κεντρικές τράπεζες εφαρμόσουν μια πιο επιθετική σύσφιγξη της νομισματικής τους πολιτικής.