Πράσινο ομόλογο {LF}με ρήτρα αειφορίας

Το πρώτο ομόλογο με ρήτρα αειφορίας στην ελληνική αγορά εκδίδει ο όμιλος της ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ, ο οποίος ταυτόχρονα ανακοίνωσε για το εννεάμηνο ιστορικό υψηλό στο ανεκτέλεστο κατασκευαστικό και συγκεκριμένα στα επίπεδα των 4,5 δισ. ευρώ. Ειδικότερα, η εισηγμένη γνωστοποίησε χθες στις χρηματιστηριακές αρχές την προαναφερόμενη απόφασή της αποσκοπώντας στην άντληση κεφαλαίων ύψους έως και 300 εκατ. ευρώ από το εγχώριο επενδυτικό κοινό.

Οπως σχολιάζουν αναλυτές πρόκειται για μία ακόμη πρωτοποριακή κίνηση στην οποία προχωρά η ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ και με τον τρόπο αυτό στέλνει σαφέστατα μηνύματα στους εγχώριους επενδυτές αλλά και στις υπόλοιπες εταιρείες της χώρας ως προς ένα νέο μοντέλο άσκησης επιχειρηματικής δραστηριότητας: «Αυτό που συνδυάζει τη βιώσιμη ανάπτυξη και κυρίως τις δεσμεύσεις που οφείλει να αναλάβει μία εταιρεία για την επίτευξη του προαναφερόμενου στόχου», σημειώνουν παράγοντες της αγοράς.

Για τον λόγο αυτό, σύμφωνα με τους ίδιους αναλυτές, η ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ δεσμεύεται με στόχο αειφορικής επίδοσης και αν δεν τον πιάσει… τότε το επιτόκιο του ομολόγου θα επιβαρυνθεί με 0,20%. «Ουσιαστικά η εισηγμένη λειτουργεί με υπευθυνότητα απέναντι στους μετόχους και τους επενδυτές που την εμπιστεύονται αναλαμβάνοντας μάλιστα και το ρίσκο της επιβάρυνσης της χρηματοδότησής της σε περίπτωση που δεν επιτευχθεί ο στόχος τον οποίο και ανέλαβε», συνεχίζουν παράγοντες της αγοράς.

Στόχος με την έκδοση του ομολόγου είναι η άντληση κεφαλαίων 200 έως 300 εκατ. ευρώ, με τα οποία, όπως αναφέρουν πληροφορίες, η εισηγμένη θα χρηματοδοτήσει μέρος του επενδυτικού της πλάνου. Το βιβλίο των προσφορών που θα απευθύνεται στο ελληνικό επενδυτικό κοινό αναμένεται να ανοίξει στο πρώτο δεκαπενθήμερο του Δεκεμβρίου.

ΤΑ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ. Την ίδια στιγμή σημαντική βελτίωση των οικονομικών μεγεθών της κατέγραψε το εννεάμηνο του έτους η ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ παρά τις προκλήσεις της πανδημίας Covid-19 και της ενεργειακής κρίσης. Σύμφωνα με την εισηγμένη η αύξηση του κύκλου εργασιών και της λειτουργικής κερδοφορίας (προσαρμοσμένα EBITDA) αποτελούν τα βασικά χαρακτηριστικά των οικονομικών αποτελεσμάτων από συνεχιζόμενες δραστηριότητες του ομίλου, κατά το εννεάμηνο του έτους.

Οι ενοποιημένες πωλήσεις  διαμορφώθηκαν στα 700,7 εκατ. ευρώ, έναντι 658,5 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2020, σημειώνοντας άνοδο 6,4%. Η λειτουργική κερδοφορία (προσαρμοσμένο EBITDA) διαμορφώθηκε στα 212,7 εκατ. ευρώ, έναντι 181,8 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2020 καταγράφοντας αύξηση 17%. Τα καθαρά κέρδη από συνεχιζόμενη δραστηριότητα ήταν υψηλότερα στα 31,7 εκατ. ευρώ από 27,1 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη περσινή περίοδο.

Επιπλέον, αξιοσημείωτη είναι η σημαντική ενίσχυση του κατασκευαστικού ανεκτέλεστου του ομίλου, το οποίο με τα προς υπογραφή έργα θα ανέλθει στο ιστορικό υψηλό επίπεδο των 4,5 δισ. ευρώ.

ΕΠΕΝΔΥΣΕΙΣ. Το επενδυτικό πρόγραμμα του Ομίλου συνεχίζεται εντατικά σε όλους τους τομείς δραστηριότητάς του (υποδομές, παραχωρήσεις – ΣΔΙΤ, παραγωγή κι αποθήκευση ενέργειας, κυκλική οικονομία – έργα περιβάλλοντος), με τις συνολικές επενδύσεις που προωθεί ή στις οποίες συμμετέχει ο όμιλος να υπερβαίνουν σε αξία τα 6,5 δισ. ευρώ (συμπεριλαμβανομένων των έργων της παραχώρησης της Εγνατίας Οδού και του ολοκληρωμένου τουριστικού συγκροτήματος με καζίνο στο Ελληνικό, όπου αναμένεται η οριστικοποίηση της ανάθεσής τους σε επενδυτικά σχήματα στα οποία συμμετέχει η ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ).

Αναφορικά με την ενεργειακή κρίση, η διοίκηση εκτιμά διαρκώς την κατάσταση και τις πιθανές επιπτώσεις αυτής, όπως οι πρόσφατες ανατιμήσεις βασικών υλικών, εξοπλισμού και υπηρεσιών – μεταξύ των οποίων περιλαμβάνονται και τα υλικά κατασκευής προκειμένου να διασφαλίσει ότι λαμβάνονται έγκαιρα όλα τα αναγκαία και δυνατά μέτρα και ενέργειες για την ελαχιστοποίηση τυχόν επιπτώσεων στις δραστηριότητες του ομίλου. Σημειώνεται ότι η ΤΕΡΝΑ ΕΝΕΡΓΕΙΑΚΗ δεν έχει επηρεαστεί από την ενεργειακή κρίση δεδομένου του κλάδου στον οποίο δραστηριοποιείται και της δομής των συμβολαίων πώλησης ηλεκτρικής ενέργειας.