Ευρωπαϊκές τράπεζες σε νευρική κρίση

Απογοητευτικά ήταν χθες τα νέα από τέσσερις ευρωπαϊκές τράπεζες: τη γερμανική Deutsche Bank, την ελβετική UBS, την ισπανική BBVA και την αυστριακή Erste Bank. Οι τρεις πρώτες ανακοίνωσαν αρνητικά οικονομικά αποτελέσματα, ενώ η τέταρτη κατέβασε τον πήχη των προσδοκιών της για την εφετινή κερδοφορία της. Οι εξελίξεις επηρέασαν (αρνητικά φυσικά) τις ευρωπαϊκές αγορές κεφαλαίων που «ζουν» τις τελευταίες ημέρες με την προσδοκία μιας ουσιαστικής πρωτοβουλίας του Μάριο Ντράγκι για έξοδο από την κρίση. Η ευρωπαϊκή κρίση χρέους, άλλωστε, είναι μια από τις ποικίλες αιτίες που επικαλέστηκαν οι τέσσερις τράπεζες για να εξηγήσουν τις αρνητικές επιδόσεις τους. Ποικίλες, διότι αρχίζουν από την κρίση και φθάνουν, διά μέσου των πρόσφατων σκανδάλων για συγκρότηση τραπεζικών καρτέλ και ξέπλυμα χρήματος, μέχρι το φιάσκο της εισαγωγής του facebook στην αγορά του Νάσντακ.

Αρχίζοντας από την BBVA θα πρέπει να αναγνωρίσει κανείς ότι η πτώση της κερδοφορίας της κατά 58% που ανακοίνωσε για το δεύτερο τρίμηνο του έτους δεν αποτελεί έκπληξη. Η δεύτερη σε ενεργητικό τράπεζα της Ισπανίας δεν απειλείται με καταστροφή χάρη στην ισχυρή παρουσία της σε αναδυόμενες αγορές όπως του Μεξικού, της Κολομβίας και της Τουρκίας. Υφίσταται ωστόσο τις επιπτώσεις από το σκάσιμο της ισπανικής φούσκας των ακινήτων – πιέζεται άλλωστε ασφυκτικά από την κυβέρνηση Ραχόι να προχωρήσει σε διαγραφές στεγαστικών δανείων που έχει χορηγήσει.

1.900 απολύσεις. Η Erste Bank κατέβασε για δεύτερη φορά το τελευταίο τρίμηνο τον πήχη των προσδοκιών της για τα κέρδη του 2012 λόγω της αρνητικής πορείας του επενδυτικού της κλάδου. Πρόκειται για τον κλάδο που… χαντακώνει άλλωστε και την Deutsche Bank. Χθες η Deutsche Bank ανακοίνωσε κάθετη κάμψη της κερδοφορίας της κατά 64% και προανήγγειλε 1.900 απολύσεις προσωπικού προκειμένου να εξοικονομήσει 3 δισ. ευρώ και να αναζωογονήσει τις δραστηριότητές της.

Οι δύο νέοι συνδιευθύνοντες σύμβουλοι του γερμανικού τραπεζικού κολοσσού, Ανσού Ζαΐν και Γιούργκεν Φτίτσχεν, δεν έκρυψαν ότι απαιτείται αποφασιστική δράση για να αντιμετωπιστεί η κάμψη στον κλάδο επενδυτικής τραπεζικής. Αυτό επειδή «η εποχή των αόριστων υποσχέσεων για αλλαγές στην εταιρική κουλτούρα της τράπεζας έχει παρέλθει προ πολλού», όπως σημείωσε ο ινδικής καταγωγής Ζαΐν. Το ζήτημα της υποβάθμισης των προσδοκιών του ευρωπαϊκού τραπεζικού κλάδου – αλλά και του αμερικανικού και του ασιατικού – από τις επενδυτικές δραστηριότητες αναδεικνύεται ως κορυφαίο από τους αναλυτές. Και επαναφέρει στο προσκήνιο την πρόταση του γερόλυκου Σάνφορντ Ουέιλ (τραπεζικός θρύλος, πρώην επικεφαλής της Citigroup) για διαχωρισμό των τραπεζών σε επενδυτικές και λιανικής τραπεζικής.

Της έμειναν στα χέρια. «Η εμπιστοσύνη δεν θα επιστρέψει αν οι πελάτες μας δεν πειστούν ότι δόθηκαν πειστικές και βιώσιμες λύσεις στις οικονομικές και πολιτικές προκλήσεις», δήλωσε άλλωστε και ο επικεφαλής της UBS Σέρτζιο Ερμότι. Η γιγαντιαία τράπεζα, που διασώθηκε χάρη στην ελβετική κυβέρνηση, ανακοίνωσε για το δεύτερο τρίμηνο κέρδη 425 εκατ. φράγκων, τα οποία θα ήταν 774 εκατ. αν δεν είχε μπλεχτεί με το… facebook. Λόγω μη έγκαιρης επιβεβαίωσης των προσυνεδριακών εντολών, η UBS έδωσε πολλές φορές την ίδια εντολή για αγορά μετοχών του facebook, με αποτέλεσμα να μείνει με πολλαπλάσια ποσότητα μετοχών στα χέρια από αυτή που επιθυμούσε. Αν η μετοχή του facebook δεν είχε κάνει βουτιά που αγγίζει το 40%, φυσικά δεν θα είχε πρόβλημα η UBS. Τώρα ανακοίνωσε ότι θα ζητήσει αποζημίωση από τον Νάσντακ.