Αφορμή τα placements για ήπια κατοχύρωση κερδών

Η έκπτωση (discount) με την οποία διενεργήθηκε η συνδυασμένη προσφορά (placement) μετοχών της Mytilineos, πίεσε τη μετοχή αποτελώντας και μία αφορμή για μερική αποκομιδή κερδών χθες στο Χρηματιστήριο της Αθήνας (-1,09%) το οποίο κινείται εξάλλου γύρω από τα υψηλά των 13 ετών. Η αξία των συναλλαγών εκτινάχθηκε στα 432,008 εκατ. ευρώ, εκ των οποίων τα 255,6 εκατ. ευρώ αφορούν τη μεταβίβαση του 5,04% του μετοχικού κεφαλαίου της Μυτιληναίος, μετά το πρόσφατο placement 7,2 εκατ. μετοχών στην τιμή των 35,50 ευρώ, με discount σε σχέση με το προχθεσινό κλείσιμο στα 38,94 ευρώ.

Με συνολικές συναλλαγές 313,30 εκατ. ευρώ ή το 72,4% της αγοράς, η μετοχή βρέθηκε να υποχωρεί μέχρι τα 36,5 ευρώ (-6,27%), κλείνοντας τελικά στα 37,02 ευρώ (-4,93%). Το placement, που σχετίζεται και με την προετοιμασία για το dual listing της μετοχής παράλληλα σε Λονδίνο και Αθήνα, έχει οδηγήσει στη μείωση της θέσης του βασικού μετόχου Ευάγγελου Μυτιληναίου στο 21,529% από το 26,54% του μετοχικού κεφαλαίου που κατείχε πριν από τη διάθεση του πακέτου.

Αναλυτές υπογράμμιζαν ότι στα πρόσφατα placements στις μετοχές των Jumbo και Mytilineos, οι βασικοί μέτοχοι διέθεσαν τελικά μεγαλύτερα πακέτα μετοχών σε σχέση με τον αρχικό σχεδιασμό, απορροφώντας και ένα μέρος της ρευστότητας της αγοράς. Χρηματιστηριακά γραφεία εκτιμούσαν πως το διεθνές επενδυτικό κλίμα, οι επιχειρηματικές συμφωνίες, deals, placements και αποτελέσματα α’ τριμήνου διαμορφώνουν την τάση στην εγχώρια αγορά μετοχών, η οποία αναμένεται να συσσωρεύσει δυνάμεις γύρω από τα πρόσφατα υψηλά.

Ανοδικά κινήθηκαν χθες 23 μετοχές, 92 πτωτικά και 11 παρέμειναν σταθερές. Τη μεγαλύτερη άνοδο σημείωσαν οι μετοχές των Μπήτρος (+7,11%) και Κλωστήρια Ναυπάκτου (+3,70%), ενώ από τη μεγάλη κεφαλαιοποίηση κέρδη σημείωσαν μόνο οι μετοχές της Motor Oil (+3,34%), η οποία βρίσκεται σε διαπραγματεύσεις για την απόκτηση είτε από την ίδια είτε από θυγατρική αυτής του συνόλου των μετοχών που κατέχει η Ελλάκτωρ στην εταιρεία Ηλέκτωρ, αλλά και της Τιτάν (+1,43%). Για τη μετοχή της τελευταίας, σε ισχυρή αναβάθμιση της τιμής-στόχου από τα 31 ευρώ στα 40,5 ευρώ προχώρησε η Eurobank Equities, δίνοντας παράλληλα σύσταση «αγοράς».

Σύμφωνα με τη χρηματιστηριακή, δεδομένου του χάσματος αποτιμήσεων μεταξύ των ευρωπαϊκών εταιρειών του κλάδου και των αμερικανικών (οι πρώτες διαπραγματεύονται σε 4 με 6 φορές τον δείκτη EV/EBITDA, ενώ οι δεύτερες περισσότερες από 9 φορές), η εισαγωγή θυγατρικής της Τιτάν (για μειοψηφικό μερίδιο 15%-25%) στην αγορά των ΗΠΑ, αναμένεται να «ξεκλειδώσει» σημαντική αξία για τη μετοχή της εταιρείας, η οποία, παρά την εντυπωσιακή πορεία των τελευταίων δύο ετών, κινείται ακόμα στο χαμηλό επίπεδο του 5 φορές τον δείκτη EV/EBITDA.

Η Jumbo προχωρά στην καταβολή μερίσματος 1 ευρώ ανά μετοχή (0,95 ευρώ καθαρό), από τις 16 Ιουλίου, κάτι που αντιστοιχεί σε μερισματική απόδοση περίπου 5,8%, αν συνυπολογιστεί και η έκτακτη χρηματική διανομή ποσού 0,60 ευρώ ανά μετοχή τον περασμένο Μάρτιο.

Εν τω μεταξύ η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς προχώρησε στην έγκριση του περιεχομένου του ενημερωτικού δελτίου της Noval Property. Στις 29 Μαΐου ξεκινά η Δημόσια Προσφορά και λήγει στις 31 Μαΐου, ενώ από 5 Ιουνίου θα έχουμε σε διαπραγμάτευση τις μετοχές της στο Χρηματιστήριο σύμφωνα με το χρονοδιάγραμμα της εταιρείας.