Νέος μεγάλος παίκτης τα ΚΑΕ στο διεθνές ταξιδιωτικό εμπόριο

Εκλεισε τελικά η συμφωνία για την πώληση του 51% των ΚΑΕ (Καταστήματα Αφορολογήτων Ειδών) στον ελβετικό όμιλο Dufry από τον όμιλο Folli Follie, αντί τιμήματος 200,5 εκατ. ευρώ και ανάληψη υποχρεώσεων 335 εκατ. ευρώ από τον αγοραστή. Το βασικό στοιχείο του ντιλ είναι ότι ο καθαρός τραπεζικός δανεισμός του Folli Follie Group – εξαιρουμένων των συμβάσεων χρηματοδοτικών μισθώσεων leasing – σχεδόν θα εξαλειφθεί σύμφωνα με τη διοίκηση, ενώ τα ΚΑΕ στοχεύουν να γίνουν από τοπική δύναμη του ταξιδιωτικού εμπορίου σε διεθνή επιχείρηση.

Σε εκτέλεση της συμφωνίας που υπεγράφη, ο Folli Follie Group θα προβεί αμέσως σε απόσχιση του κλάδου του ταξιδιωτικού εμπορίου (ΚΑΕ), ο οποίος θα εισφερθεί σε θυγατρική του ομίλου. Η απορροφώσα τον κλάδο εταιρεία, στην οποία θα μεταφερθεί ο δανεισμός του κλάδου εξ ευρώ  335 εκατ. ευρώ θα προχωρήσει σε ισόποση αναχρηματοδότηση σύμφωνα με κοινοπρακτικό πρόγραμμα ομολογιακού δανείου. Μετά την ολοκλήρωση της απόσχισης, ο όμιλος Dufry AG θα αποκτήσει το 51% του μετοχικού κεφαλαίου των ΚΑΕ αντί τιμήματος 200,5 εκατ. ευρώ και θα έχει τη δυνατότητα σε τέσσερα χρόνια να αποκτήσει το υπόλοιπο 49% σε εύλογη εμπορική αξία.

Σημειώνεται ότι ο Dufry AG δραστηριοποιείται διεθνώς στον χώρο του ταξιδιωτικού εμπορίου με παρουσία σε 44 χώρες, με 1.200 καταστήματα σε αεροδρόμια, κρουαζιερόπλοια, λιμάνια και άλλους τουριστικούς προορισμούς. Ο Dufry AG έχει αναπτύξει ισχυρό χαρτοφυλάκιο με μακροχρόνιες συμβάσεις παραχώρησης με αερολιμένες και άλλους παραχωρησιούχους.Ο κλάδος του ταξιδιωτικού εμπορίου (ΚΑΕ) του Folli Follie Group στην Ελλάδα διαθέτει 111 καταστήματα σε επιφάνεια 18.380 τ.μ. και ένα χαρτοφυλάκιο συμβάσεων παραχώρησης σε 46 σημεία πώλησης σε αεροδρόμια, λιμάνια και συνοριακούς σταθμούς της χώρας. Το 2011 η εν λόγω δραστηριότητα είχε κύκλο εργασιών 291 εκατ. ευρώ (ποσό το οποίο αντιπροσωπεύει σε ομιλική βάση ποσοστό 28,5% του συνολικού κύκλου εργασιών του ομίλου), εκ των οποίων άνω του 80% προήλθε από διεθνείς ταξιδιώτες.Η συμφωνία θα επιτρέψει στην εταιρεία Folli Follie να μειώσει τον υφιστάμενο δανεισμό της (618 εκατ. ευρώ στα τέλη Ιουνίου) σε περίπου 83,5 εκατ. ευρώ, σύμφωνα με τη Morgan Stanley. Οσον αφορά τις συνέργειες, ο Dufry ανακοίνωσε ετήσιες συνέργειες 10 εκατ. ευρώ.

Ο Folli Follie Group θα αρχίσει αμέσως τη διαδικασία απόσχισης του κλάδου ταξιδιωτικού εμπορίου.