Κομμένα και τα δάνεια

Μετά την Πρωτοχρονιά θα έρθει ο… ΑϊΒασίλης των 28 δισ. ευρώ για τις τράπεζες, με την εορταστική αγορά να μένει «στεγνή» από φρέσκο χρήμα και δανεικά. «Δεν υπάρχει δουλειά και για πρώτη χρονιά οι τράπεζες δίνουν άδειες στους υπαλλήλους τους κατά τη διάρκεια των εορτών» λέει στο «Χρήμα» τραπεζικό στέλεχος που συμπληρώνει ότι τα προηγούμενα χρόνια η άδεια τη συγκεκριμένη χρονική περίοδο ήταν… απαγορευμένη λέξη. «Οι τράπεζες έχουν περιορίσει τα δάνεια, τα πουλάνε ακριβότερα και αυτό σαφώς επηρεάζει άμεσα τη λειτουργία της αγοράς αλλά και των ίδιων των τραπεζών» εξηγεί ο πρόεδρος της ΟΤΟΕ Στ. Κούκος. Τις τελευταίες ημέρες, με τα εκτεταμένα επεισόδια να επιβαρύνουν ακόμη περισσότερο το αίσθημα απαισιοδοξίας των καταναλωτών, οι τράπεζες είναι σχεδόν άδειες, τα δάνεια δίνονται με το σταγονόμετρο και οι ενισχύσεις του πακέτου των 28 δισ. ευρώ φαίνεται πως έχουν ακόμη… δρόμο μέχρι να διοχετευτούν στην αγορά. Βουτιά στη χορήγηση δανείων
Τη μεγαλύτερη ζημιά στο πρώτο δεκαήμερο του Δεκεμβρίου έχουν υποστεί τα νέα στεγαστικά δάνεια που έχουν καθηλωθεί στο 30% σε σχέση με το αντίστοιχο περυσινό διάστημα. Πέρυσι τον Δεκέμβριο οι τράπεζες εκταμίευσαν 1,452 δισ. ευρώ για στεγαστικά δάνεια και φέτος «είναι ζήτημα αν θα πιάσουμε τα 500 εκατομμύρια» λέει αρμόδια τραπεζική πηγή. Παράλληλα καταγράφεται κάθετη πτώση των εκταμιεύσεων δανείων προς μικρές επιχειρήσεις ενώ στην… ιστορία έχουν περάσει τουλάχιστον για φέτος τα γνωστά εορτοδάνεια. Καμία τράπεζα δεν τόλμησε να λανσάρει φέτος στην αγορά τα εορτοδάνεια των 3.000 ευρώ που χορηγούνταν αφειδώς τα προηγούμενα χρόνια με ελκυστικά επιτόκια (5%-5,5%) και χωρίς πολλά πολλά δικαιολογητικά.

Έχει δρόμο το πακέτο
Οι τραπεζίτες ποντάρουν στο φρέσκο χρήμα που θα διοχετευθεί στην αγορά μέσω του πακέτου των 28 δισ. ευρώ, αν και επισημαίνουν ότι έχει ήδη χαθεί πολύτιμος χρόνος. Το σχέδιο παρουσιάστηκε από τον υπουργό Οικονομίας στις 15 Οκτωβρίου, ύστερα από πολλά παζάρια κυβέρνησης- τραπεζιτών ψηφίστηκε στις 25 Νοεμβρίου στη Βουλή και ακόμη δεν έχει πέσει ούτε ευρώ στην αγορά. Ενώ οι αρχικές προσδοκίες αφορούσαν διοχέτευση της ρευστότητας στην αγορά τις πρώτες μέρες του Δεκεμβρίου, το «παζάρι» έχει μεταφερθεί σε άλλο επίπεδο, καθώς οι τράπεζες πιέζουν για αύξηση των ενισχύσεων που θα λάβουν μέσω ομολόγων. Θεωρούν ότι είναι η πιο «φτηνή» λύση από τις τρεις εναλλακτικές του κυβερνητικού σχεδίου.

Ο νόμος ορίζει ότι μέσω ειδικών ομολόγων του Δημοσίου θα δοθούν 8 δισ. ευρώ, το Δημόσιο θα εγγυηθεί δάνεια τραπεζών έως 15 δισ. ευρώ και θα αγοράσει τραπεζικές μετοχές συνολικού ύψους έως 5 δισ. ευρώ. Οι τράπεζες ζητούν να αυξηθούν τα 8 δισ. ευρώ και να περιοριστεί ανάλογα το ύψος των άλλων μέτρων, δυνατότητα που παρέχεται κατόπιν εισήγησης της Τραπέζης της Ελλάδος και απόφαση του υπουργού Οικονομίας.

Αργούν περισσότερο οι μετοχές
Οι ενισχύσεις της κεφαλαιακής επάρκειας με έκδοση προνομιούχων μετοχών είναι αυτές που θα αργήσουν περισσότερο, κοστίζουν ακριβότερα από όλα τα μέτρα και είναι λιγότερο επιθυμητές από τις περισσότερες τράπεζες, αφού φέρνουν τον κρατικό επίτροπο στα Δ.Σ. τους και τη συμμετοχή του Δημοσίου στο μετοχικό τους κεφάλαιο. Οι τράπεζες προγραμματίζουν γενικές συνελεύσεις το δεύτερο δεκαπενθήμερο του Ιανουαρίου, οπότε τα 5 δισ. ευρώ θα πέσουν στην αγορά από Φεβρουάριο. Θα κοστίσουν, δε, στις τράπεζες 10% επί του ποσού που καθεμία θα λάβει.

Αντίθετα, εγγυήσεις και ομόλογα είναι σαφώς πιο φτηνά, με τα ομόλογα όμως να κερδίζουν και πάλι, εξαιτίας της παγωμένης και ακριβής διατραπεζικής αγοράς όπου θα χρησιμοποιηθούν οι εγγυήσεις. Οι προμήθειες για εγγυήσεις και ομόλογα ξεκινούν από το 0,5% εφόσον παρέχονται χωρίς εξασφαλίσεις και περιορίζονται σε 0,25% εφόσον παρέχονται με εξασφαλίσεις. Τις τελευταίες ημέρες οι τράπεζες επιδιώκουν να συγκεντρώσουν τις απαραίτητες εξασφαλίσεις (κυρίως ενήμερα δάνεια και ομόλογα) ώστε να περιορίσουν τις προμήθειες που θα πληρώσουν. «Προσπαθούν να μειώσουν όσο μπορούν το κόστος» λέει πηγή της Τραπέζης της Ελλάδος, που αναγνωρίζει ότι οι τεχνικές απαιτήσεις φέρνουν καθυστερήσεις για να πέσει το φρέσκο χρήμα στην αγορά.

Εκτιμάται ότι ακόμη και αν ολοκληρωθούν οι τεχνικές διαδικασίες την επόμενη εβδομάδα και εκδοθούν τα ομόλογα από τον Οργανισμό Διαχείρισης Δημοσίου Χρέους, το δεδομένο ότι οι τράπεζες με αυτά τα ομόλογα ως ενέχυρο θα βγουν στις διεθνείς αγορές για να αναζητήσουν δανεικά την ώρα μάλιστα που το κόστος δανεισμού για το Δημόσιο είναι στα ύψη, θα απαιτήσει χρόνο που οδηγεί στα… Χριστούγεννα. Έτσι, η γιορτινή αγορά δεν μπορεί να προσδοκά σε ένεση ρευστότητας και θα αναγκαστεί να ολοκληρώσει τον χρόνο με τη στρόφιγγα των δανείων κλειστή.

Πέρυσι τον Δεκέμβριο οι τράπεζες εκταμίευσαν 1,452 δισ. ευρώ για στεγαστικά δάνεια, ενώ φέτος είναι ζήτημα αν θα πιάσουν τα 500 εκατ.