Παράταση στην ΕΤΒΑ για βελτιωμένες προσφορές

Την ερχόμενη Τετάρτη ή Πέμπτη φαίνεται να «κληρώνει» για ΕΤΒΑ και
Ολυμπιακή, ενώ η μετοχοποίηση της ΔΕΗ προγραμματίζεται για αρχές Δεκεμβρίου.

Χθες, στη συνεδρίαση της Κυβερνητικής Επιτροπής εξετάστηκαν οι εξελίξεις για
την ιδιωτικοποίηση των δύο εταιρειών και των διαρθρωτικών αλλαγών με
μετοχοποίηση της ΔΕΗ και επέκταση της ιδιωτικοποίησης στα Ελληνικά Πετρέλαια
(ΕΛ.ΠΕ.), που υπολογίζεται να επηρεάσει ανάλογα και τη μετοχική σύνθεση της
ΔΕΠΑ (Δημόσια Επιχείρηση Αερίου).

Σχετικά με την ιδιωτικοποίηση της ΕΤΒΑ, ήδη από προχθές το υπουργείο Εθνικής
Οικονομίας είχε δώσει στη δημοσιότητα τις προσφορές που έχουν υποβάλει στον
σύμβουλο του Δημοσίου J.Ρ. Morgan:

­ Η Τράπεζα Πειραιώς.

­ Η ΑΤΕ.

Η προσφορά του ομίλου Πειραιώς αφορά 85.537.000 μετοχές της ΕΤΒΑ (60%).
Συγκεκριμένα, προσφέρει 126,8 δισ. δραχμές σε μετρητά. Στην επόμενη φάση
ολοκλήρωσης της συγχώνευσης, η Τράπεζα Πειραιώς προσφέρει για το υπόλοιπο
16,66% του Δημοσίου 4,17 μετοχές της για κάθε 10 μετοχές της ΕΤΒΑ.

Η προσφορά της ΑΤΕ αφορά σε 113.464.000 μετοχές της ΕΤΒΑ (66,65%). Προσφέρει
έτσι σε μετρητά 144,9 δισ. δρχ. για το 41,1% και 86,3 δισ. δρχ. με τη μορφή
υποχρεωτικού μετατρέψιμου (σε μετοχές της ΑΤΕ) ομολόγου διάρκειας ενός έτους
για το 24,46% (με σχέση ανταλλαγής 0,766 μετοχές της ΑΤΕ για κάθε μετοχή της
ΕΤΒΑ).

Η δομή των δύο προσφορών είναι διαφορετική, αναφέρεται στην προχθεσινή
ανακοίνωση του υπουργείου Εθνικής Οικονομίας.

Διαφωνίες

Στη χθεσινή συζήτηση κατά την παρουσίαση του θέματος υπήρξε, τόνιζαν πηγές του
υπουργείου Εθνικής Οικονομίας, έντονη διαφωνία μεταξύ του υπουργού κ. Γ.
Παπαντωνίου και του υπουργού Ανάπτυξης κ. Ν. Χριστοδουλάκη.

Πάντως, η αντίληψη ότι εκτός από το οικονομικό όφελος για το Δημόσιο θα πρέπει
να ιδιωτικοποιηθεί πραγματικά η επενδυτική τράπεζα, φαίνεται να επικράτησε στη
συνεδρίαση με βάση τη σχετική εισήγηση του υπουργού Ανάπτυξης.

Επανάληψη

Όπως ανακοίνωσε ο κυβερνητικός εκπρόσωπος κ. Δημ. Ρέππας:

«Η εκτίμηση για τις δύο προσφορές οδήγησε στην επιλογή της επανάληψης, για μία
τελευταία φορά, αυτού του κύκλου υποβολής βελτιωμένων προσφορών από τις δύο
ενδιαφερόμενες τράπεζες».

Πάντως, η βελτίωση της προσφοράς από πλευράς Πειραιώς θεωρείται βέβαιο ότι δεν
θα μείνει χωρίς απάντηση από την πλευρά της Αγροτικής Τράπεζας.

Σημειώνεται ότι ο πρόεδρος του ομίλου Πειραιώς κ. Μιχ. Σάλλας, είχε διατελέσει
τη δεκαετία του ’80 διοικητής της ΕΤΒΑ.

Επίσης, ο διοικητής της ΑΤΕ κ. Π. Λάμπρου είναι κορυφαίο στέλεχος του
κυβερνώντος κόμματος.

Η ΔΕΗ

Η εισαγωγή της ΔΕΗ στο Χρηματιστήριο σε ποσοστό 10%-15% θα εξαρτηθεί από τις
εξελίξεις στη διεθνή οικονομία και πάντως τοποθετείται χρονικά στις αρχές
Δεκεμβρίου.

Αυτό αποφάσισε χθες η Κυβερνητική Επιτροπή.

Προκειμένου για την αναζήτηση στρατηγικού εταίρου στα ΕΛ.ΠΕ., οι τρεις
εταιρείες που εκδήλωσαν ενδιαφέρον θα κληθούν να καταθέσουν δεσμευτικές
προσφορές.

Σχετικά με τη ΔΕΠΑ, υπολογίζεται ότι ένα σημαντικό τμήμα από το ποσοστό που
κατέχει το Δημόσιο (είτε μέσω ΧΑΑ είτε μέσω μετατρέψιμου ομολογιακού) θα
διατεθεί σε ιδιώτες ή άλλους φορείς (π.χ. ΔΕΗ κ.λπ.).