Επενδυτικές «συνταγές»

Τριετή επενδυτικό ορίζοντα και διασπορά τοποθετήσεων προτείνουν στους
καταθέτες και επενδυτές για τη νέα σεζόν οι ειδικοί των επενδύσεων. Ανάλογα με
το ύψος του κινδύνου που επιθυμεί να αναλάβει ο επενδυτής θα επιλέξει και την
ανάλογη διάρθρωση χαρτοφυλακίου.

Βασικός κανόνας είναι ότι όσο μεγαλύτερο επενδυτικό κίνδυνο αναλαμβάνει
κάποιος – τοποθετώντας μεγαλύτερο μέρος των κεφαλαίων του σε μετοχές ή
μετοχικά αμοιβαία κεφάλαια – τόσο μπορεί να προσδοκά και υψηλότερες αποδόσεις.
Για όσους επιθυμούν να επενδύσουν τουλάχιστον με τριετή επενδυτικό ορίζοντα
και να αναλάβουν χαμηλό επενδυτικό κίνδυνο, δηλαδή να εξασφαλίσουν όσο το
δυνατόν περισσότερο σταθερή και σίγουρη απόδοση στις τοποθετήσεις τους,
προτείνεται η τοποθέτηση του 30% των χρημάτων τους σε αμοιβαία κεφάλαια
διαχείρισης διαθεσίμων, του 50% σε ομολογιακά αμοιβαία κεφάλαια και του
υπόλοιπου 20% σε μετοχικά.

Μεσαίου κινδύνου

Από την άλλη, όσοι είναι διατεθειμένοι να αναλάβουν μεσαίου επιπέδου
επενδυτικό κίνδυνο, με τουλάχιστον τριετή επενδυτικό ορίζοντα, προτείνεται να
τοποθετήσουν το 25% των κεφαλαίων τους σε αμοιβαία διαχείρισης διαθεσίμων, το
35% σε ομολογιακά αμοιβαία και το υπόλοιπο 40% σε μετοχικά. Οι επενδυτές με
επιθετικό προφίλ που επιθυμούν να αναλάβουν υψηλό επενδυτικό κίνδυνο
προτείνεται να τοποθετήσουν το 70% των χρημάτων τους σε αμοιβαία κεφάλαια που
τοποθετούνται στο χρηματιστήριο και το υπόλοιπο 30% σε ομολογιακά.

«Αυτό που θα πρέπει να εξετάσει ο μέσος επενδυτής είναι η τοποθέτησή του σε
μια γκάμα προϊόντων που θα διασπείρουν τον επενδυτικό κίνδυνο σε
μεσομακροπρόθεσμο ορίζοντα, τουλάχιστον τριών ετών», τονίζει ο κ. Χρήστος
Σπανός, αντιπρόεδρος και γενικός διευθυντής της Ερμής, Ανώνυμης Εταιρείας
Διαχείρισης Αμοιβαίων Κεφαλαίων. «Άλλωστε οι επενδυτές των αμοιβαίων κεφαλαίων
των τελευταίων ετών που διέθεσαν τα κεφάλαιά τους σε διαφορετικούς τύπους
αμοιβαίων κεφαλαίων ελαχιστοποίησαν τις “απώλειές” τους».

Ορίζοντας έτους

Για όσους επιθυμούν να αποφύγουν την τοποθέτηση σε αμοιβαία κεφάλαια που
επενδύουν στην οδό Σοφοκλέους προτείνεται επενδυτικός ορίζοντας ενός έτους, με
το 60% των χρημάτων του επενδυτή να τοποθετείται σε αμοιβαία κεφάλαια
διαχείρισης διαθεσίμων και το υπόλοιπο 40% σε αμοιβαία κεφάλαια που
τοποθετούνται στην αγορά ομολόγων.